Fonds und Preise

Übersicht

Der aktiv verwaltete Fonds wendet eine Long-Short-Equity-Strategie an, um Anomalien der Aktienkurse von Unternehmen auszunutzen.

Die Anlage in Wertpapiere erfolgt hauptsächlich in Unternehmen mit Sitz in der Volksrepublik China («VR China»), die in der VR China (onshore) oder ausserhalb der VR China (offshore) notiert sind.

Der Fonds wird sich in Wertpapieren engagieren, die als unterbewertet angesehen werden (Long-Positionen), und Short-Engagements in Wertpapieren eingehen, die als überbewertet angesehen werden.

Die Wertpapiere werden anhand fundamentaler, quantitativer und qualitativer Kriterien ausgewählt.

Der Teilfonds kann zu Anlagezwecken bis zu 100% seines Vermögens in Bargeld oder geldmarktbezogene Wertpapiere investieren.

Die Netto-Eigenkapitalposition kann daher in einer Bandbreite von 0% bis +125% variieren.

Die Verwaltung dieses Fonds orientiert sich nicht an einer Benchmark.

Vorteile

Zugang zu alternativen Renditeströmen in einem Format mit täglicher Liquidität.

Diversifikation und potenzielle Risikoreduzierung bei der Einbeziehung in ein traditionelles Long-only-Portefeuille mit Potenzial zur Verbesserung der Renditen.

Engagement in einer Strategie, die normalerweise nicht als Fonds mit täglicher Liquidität verfügbar ist. Dies in einem kostengünstigen, transparenten Format, das durch den Zugang zu einem breiten Spektrum von Aktien Diversifikation bietet.

Risiken

Alle Wertpapieranlagen bergen das Risiko eines Kapitalverlusts. Der Fonds kann Derivate einsetzen, die das Anlagerisiko (einschliesslich des Verlustrisikos aufgrund des Konkurses der Gegenpartei) verringern oder erhöhen können. Der Fonds investiert in Aktien und kann daher einer hohen Volatilität unterliegen. Somit ist eine hohe Risikotoleranz und -fähigkeit erforderlich. Der Wert eines Anteils kann unter den Kaufpreis fallen. Dieser Fonds verfolgt einen sehr aktiven Managementstil. Seine Performance kann daher erheblich von der einer vergleichbaren Marktrendite abweichen. Investitionen über Shanghai oder Shenzhen Stock Connect unterliegen zusätzlichen Risiken, insbesondere Quotenbeschränkungen, Verwahrungsrisiko, Clearing-/Abwicklungsrisiko und Gegenparteirisiko. Ausgeprägte Kursschwankungen sind typisch für Schwellenländer. Schwellenländer zeichnen sich auch durch spezifische Risiken wie eine geringere Markttransparenz, aufsichtsrechtliche Hürden, geringe Handelsvolumen an den Märkten sowie politische und soziale Herausforderungen aus. Jeder Fonds ist mit besonderen Risiken verbunden. Eine detaillierte und umfassende Liste der Risikobeschreibungen finden Sie im Prospekt. Jede Anlage ist Marktschwankungen unterworfen. Jeder Fonds hat spezifische Risiken, die sich unter ungewöhnlichen Marktbedingungen erheblich erhöhen können. Bitte wenden Sie sich an Ihren Kundenberater, um weitere Informationen zu den mit diesem Produkt verbundenen Anlagerisiken zu erhalten.

Produktdaten

Produktkategorie
Equity
Asia
Produktdomizil
Luxemburg
Portfoliomanagement
ÃÛ¶¹ÊÓÆµ Asset Management (Hong Kong) Ltd., Hong Kong
Fondsleitung
ÃÛ¶¹ÊÓÆµ Fund Management (Luxembourg) S.A., Luxembourg
Depotbank
ÃÛ¶¹ÊÓÆµ Europe SE, Luxembourg Branch
Vertreter für Produkte ausländischen Rechts
ÃÛ¶¹ÊÓÆµ Fund Management (Switzerland) AG
Lancierungsdatum
25. Februar 2020
Rechnungswährung
USD
Abschluss Rechnungsjahr
30. September
Ausgabe / Rücknahme
täglich
Ausschüttungen
Thesaurierung
Laufzeit
offen
Pauschale Verwaltungskommission
0.00 % p.a.
Verwaltungsgebühr
0.00 % p.a.
Total Expense Ratio (TER)
0.04 % p.a.
Mindestanlagebetrag
n.a.
Cut-Off Time
13:00h (CET)
Valoren-Nr.
50741508
ISIN
LU2072950194
Bloomberg Ticker
UCELSIX LX

Wertentwicklung und Preise

Percentage growth

per 3. April 2024
Kumuliert
USD(%) CHF(%) EUR(%)
Seit Jahresanfang -3.97 3.35 -1.98
1M
3M
6M
1J
2J -9.85 -17.99 -12.90
3J
5J
ø p.a.5J -5.26 -7.05 -5.32

Aktuelle Daten

Nettoinventarwert 03.04.2024 USD 76.66
Höchst letzte 12 Monate 17.04.2023 USD 91.34
Tiefst letzte 12 Monate 22.01.2024 USD 72.67
Gesamtes Produktvermögen in Mio. 03.04.2024 USD 1.83
Statistische Kennziffern
Date
2 Jahre
5 Jahre
Sharpe Ratio 29.02.2024 -0.55 n.a.
Risk Free Rate 31.03.2024 4.15 % 2.15%

Strukturen

nach detaillierten Titeln (in % per 29. Februar 2024)*

 
 
 
1 China Mobile Ltd 9.76
2 Kweichow Moutai Co Ltd 9.52
3 Tencent Holdings Ltd 9.48
4 NetEase Inc 9.43
5 TAL Education Group 5.00
6 China Telecom Corp Ltd 3.93
7 New Oriental Education & Technology Group Inc 3.51
8 China Merchants Bank Co Ltd 3.05
9 CSPC Pharmaceutical Group Ltd 2.78
10 Alibaba Group Holding Ltd 2.73
11 Kanzhun Ltd 2.70
12 China Medical System Holdings Ltd 1.99
13 Ping An Insurance Group Co of China Ltd 1.92
14 China Resources Land Ltd 1.87
15 SSY Group Ltd 1.82
16 Chinasoft International Ltd 1.65
17 Hong Kong Exchanges & Clearing Ltd 1.57
18 Yunnan Baiyao Group Co Ltd 1.47
19 China Resources Beer Holdings Co Ltd 1.31
20 WuXi AppTec Co Ltd 1.00
21 China Overseas Land & Investment Ltd 0.98
22 Meituan 0.90
23 Semiconductor Manufacturing International Corp 0.60
24 Frontage Holdings Corp 0.56
25 Hangzhou Tigermed Consulting Co Ltd 0.55
26 China Jinmao Holdings Group Ltd 0.52
27 Yihai International Holding Ltd 0.50
28 Hua Hong Semiconductor Ltd 0.43
29 Hainan Meilan International Airport Co Ltd 0.43
30 WuXi XDC Cayman Inc 0.35
31 Onewo Inc 0.21
32 Alibaba Health Information Technology Ltd 0.18
33 Brii Biosciences Ltd 0.15
34 Morgan Stanley & Co International PLC -0.19

Gebühren

Pauschale Verwaltungskommission
0.0000%
Verwaltungsgebühr p.a.
0.0000%

Ausschüttungen

Keine Ausschüttung. Laufende Wiederanlage der Erträge.

Bewilligungen

Vertriebsland
Vertreter / Information
Luxemburg
ÃÛ¶¹ÊÓÆµ Fund Services (Luxembourg) S.A.
Schweiz
ÃÛ¶¹ÊÓÆµ Fund Management (Switzerland) AG

Dokumente

Broschüren
Document type
Document Language
Fact Sheet
Fact Sheet - Equity
Fact Sheet - Asia
Fondsvertrag / Prospekt
Document type
Document Language
Prospekt
Basisinformationsblatt
Historische Wertentwicklung
Vorheriges Performance-Szenario
Satzung / Verwaltungsreglement
Jahres- und Halbjahresberichte (Rechnungsabschluss per 30. September)
Document type
Document Language
Jahresbericht
Halbjahresbericht