Fonds und Preise

Übersicht

Der aktiv verwaltete Fonds investiert weltweit, vornehmlich in Anleihen von Emittenten mit hoher Kreditwürdigkeit (das heisst einer Investment-Grade-Einstufung von den etablierten Ratingagenturen).

Das Anlageuniversum umfasst Staats- bzw. Quasi-Staats- und Unternehmensanleihen sowie verbriefte Anleihen, die durch Sachanlagen oder Hypotheken besichert sind. Ausserdem kann der Fonds opportunistisch in Schwellenländer- und Hochzinsanleihen investieren. Das Portfolio weist im Durchschnitt eine Kreditqualität von Investment Grade auf.

Mittels Anleihen und Derivaten geht der Fonds aktiv Positionen in Zinsen, Schuldnerqualitäten und Währungen ein. Der Fondsmanager kombiniert sorgfältig ausgesuchte Schuldner und Anleihen verschiedener Sorte mit unterschiedlichen Laufzeiten und in verschiedenen Währungen mit dem Ziel, interessante Ertragschancen zu nutzen und dabei die Risiken unter Kontrolle zu halten.

Der Portfolio Manager ist bei der Auswahl und Gewichtung der Anlagen nicht an die Benchmark gebunden.

Das Kursrisiko zwischen CHF und EUR ist grösstenteils abgesichert.

Diese Anteilsklasse schüttet einen konstanten prozentualen Anteil des NAVs aus, nicht einen konstanten Betrag.

Diese Anteilsklasse eignet sich für Investoren, welche von Renditechancen an den Finanzmärkten profitieren wollen und gleichzeitig stabilere Auszahlungen in einer bestimmten prozentualen Höhe wünschen, um wiederkehrende Liquiditätsbedürfnisse zu decken.

Aufgrund der substanziellen Ausschüttungen eignet sich diese Anteilsklasse nicht für Investoren, welche Vermögen aufbauen wollen. Letztere mögen die reinvestierende Anteilsklasse bevorzugen.

Diese Anteilsklasse darf nicht als Alternative zum Sparkonto oder zu einer festverzinslichen Anlage gesehen werden.

Die prozentuale Ausschüttung dieser Anteilsklasse steht in keinem Zusammenhang mit den effektiv erwirtschafteten Zins- und anderen Erträgen des Fonds. Die Ausschüttung ist eine prozentuale Auszahlung des aktuellen Anlagebetrags.

Es ist möglich, dass durch die Ausschüttungen Vermögen aufgezehrt und das investierte Kapital vermindert wird.

Diese Anteilsklasse kann sowohl Kapital als auch Erträge ausschütten. Dies kann negative Steuerauswirkungen für Investoren in gewissen Ländern haben. Siehe unten beim Abschnitt "Risiken".

Vorteile

Die flexible Anlagelösung strebt einen mittelfristig attraktiven Ertrag verglichen mit den breiteren Anleihenmärkten an und setzt den Schwerpunkt auf umsichtiges Risikomanagement.

Der Fonds bietet eine dynamische Strategie, die aktiv mittels Anleihen und Derivaten Positionen in weltweiten Zinsen, Schuldnerqualität und Währungen eingeht. Das aktive Management zielt auf ein optimales Risiko-Rendite-Verhältnis ab.

Der Kunde erhält Zugang zu einem global diversifizierten Portfolio, dessen rigoroser Anlageansatz die Kontrolle von Verlustrisiken durch umfassendes Research- und Risikomanagement ins Zentrum stellt.

Risiken

Der Fonds kann relativ risikoreiche Strategien in den Anleihen- und Währungsmärkten eingehen, wobei sowohl Long- als auch Short-Positionen gehalten und Derivate verwendet werden dürfen. Durch den Einsatz von Derivaten können zusätzliche Risiken (v.a. das Gegenparteirisiko) entstehen. Je nach Bonität (Kreditqualität) können Unternehmensanleihen ein höheres Ausfallrisiko als Staatspapiere aufweisen. Das Ausfallrisiko ist bei Hochzins- und Schwellenmarktanleihen höher als bei Unternehmens- und Staatsanleihen mit Investment Grade. Änderungen der Zinsniveaus, Creditspreads und Währungen können den Wert des Fonds beeinflussen. Schwellenländer befinden sich in einem frühen Entwicklungsstadium. Charakteristisch hierfür sind beispielsweise ausgeprägte Kursschwankungen und andere spezifische Risiken wie eine geringere Markttransparenz, aufsichtsrechtliche Hürden, Corporate-Governance-Bestimmungen sowie politische und soziale Herausforderungen. Schwellenmärkte können begrenzt liquide sein. Eine grössere Portfolioflexibilität kann das Risiko erhöhen, dass Entscheidungen im Portfoliomanagement die Performance negativ beeinflussen. Anlagen unterliegen Marktschwankungen. Jeder Fonds weist spezifische Risiken auf, die unter ungewöhnlichen Marktbedingungen deutlich ansteigen können. Die genannten Aspekte erfordern, dass Anleger über entsprechende Risikobereitschaft und -fähigkeit verfügen. Anteilsklassen mit vierteljährlichen Ausschüttungen 2% schütten möglicherweise sowohl Kapital als auch Ertrag aus. Es ist möglich, dass durch die Ausschüttungen Vermögen aufgezehrt und das investierte Kapital vermindert wird. Dies kann negative Steuerauswirkungen für Investoren in gewissen Ländern haben. In manchen Ländern kann für Ausschüttungen ein höherer Steuersatz gelten als für Kapitalgewinne, die beim Verkauf von Fondsanteilen realisiert werden. Daher werden sich manche Anleger vielleicht für die thesaurierenden (-acc) statt für die ausschüttenden Anteilsklassen (-dist) entscheiden. Für Erträge und Kapitalgewinne aus thesaurierenden Anteilsklassen (-acc) fällt die Steuer möglicherweise später an als für die ausschüttenden Anteilsklassen (-dist). Die Anleger sollten eigenen steuerlichen Rat einholen.

Produktdaten

Produktkategorie
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Bond Funds
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Flexible Fixed Income Funds
Produktdomizil
Luxemburg
Portfoliomanagement
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Asset Management (UK) Ltd., London
Fondsleitung
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Fund Management (Luxembourg) S.A., Luxembourg
Depotbank
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Europe SE, Luxembourg Branch
Vertreter für Produkte ausländischen Rechts
Liechtensteinische Landesbank AG
Lancierungsdatum
11. September 2017
Rechnungswährung
EUR
Abschluss Rechnungsjahr
31. März
Ausgabe / Rücknahme
täglich
Laufzeit
offen
Verwaltungsgebühr
0,95% p.a.
Total Expense Ratio (TER)
1,27% p.a.
Swing pricing
ja
Mindestanlagebetrag
n.a.
Reference Index / Benchmark
Bloomberg Global Aggregate TR (EUR hedged)
ISIN
LU1669358571
Bloomberg Ticker
ÃÛ¶¹ÊÓƵGHPQ LX

Wertentwicklung und Preise

Percentage growth

per 3. April 2024
Kumuliert
EUR(%)
Seit Jahresanfang
1M
3M
6M
1J 1,45
2J
3J -13,05
5J -5,32
ø p.a.5J -1,09

Aktuelle Daten

Nettoinventarwert 03.04.2024 EUR 85,15
Höchst letzte 12 Monate 27.12.2023 EUR 86,69
Tiefst letzte 12 Monate 19.10.2023 EUR 78,65
Letzte Ausschüttung 16.01.2024 EUR 0,43
Vermögen der Anteilsklasse in Mio. 03.04.2024 EUR 0,28
Gesamtes Produktvermögen in Mio. 03.04.2024 EUR 206,95
Theoretische Verfallrendite (netto) 29.02.2024 -1,19%
Durchschnittliche Restlaufzeit 29.02.2024 9,06 Jahre

Strukturen

Gebühren

Pauschale Verwaltungskommission
1,19%
Verwaltungsgebühr p.a.
0,95%
Max. Ausgabekommission
3,00%
Max. Rücknahmekommission
0,00%
Vertriebsgebühr
(siehe Information)

Ausschüttungen

From
01-Nov-2020
To
01-Nov-2021
Ausschüttungs- Datum
Auszahlungs- Datum
Cps-Nr.
Währung
Ausschüttung
EU-Zinsbesteuerung - Steuerdomizil in einem anderen EU-Staat
11.04.2023 14.04.2023 23 EUR 0,42 n.a. 10.07.2023 13.07.2023 24 EUR 0,42 n.a. 10.10.2023 13.10.2023 25 EUR 0,40 n.a. 10.01.2024 16.01.2024 26 EUR 0,43 n.a.

Bewilligungen

Vertriebsland
Vertreter / Information
Deutschland
ÃÛ¶¹ÊÓƵ (Deutschland) AG
Finnland
ÃÛ¶¹ÊÓƵ AG, Stockholm
Griechenland
Bank of Cyprus Ltd.
Grossbritannien
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Asset Management (UK) Limited
Italien
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Asset Management SGR S.p.A.
Liechtenstein
Liechtensteinische Landesbank AG
Luxemburg
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Fund Services (Luxembourg) S.A.
Niederlande
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Investment Bank Nederland BV.
Oesterreich
Ernst & Young Steuerberatungsgesellschaft m.b.H. Wien
Schweden
ÃÛ¶¹ÊÓƵ AG, Stockholm
Schweiz
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Fund Management (Switzerland) AG
Spanien
ÃÛ¶¹ÊÓƵ Europe SE, sucursal en España

Dokumente

Broschüren
Document type
Document Language
Fact Sheet
Fact Sheet - ÃÛ¶¹ÊÓƵ Bond Funds
Fact Sheet - ÃÛ¶¹ÊÓƵ Flexible Fixed Income Funds
Fondsvertrag / Prospekt
Document type
Document Language
Prospekt
Basisinformationsblatt
Historische Wertentwicklung
Vorheriges Performance-Szenario
Satzung / Verwaltungsreglement
ESG Disclosure
Jahres- und Halbjahresberichte (Rechnungsabschluss per 31. März)
Document type
Document Language
Jahresbericht
Halbjahresbericht